Теханализ российского рынка акций: Индекс ММВБ

Долгосрочно: рост

К концу 2014 г. обозначился растущий канал. Ралли с начала 2015 г. пробивает канал вверх. Рост дошел до 6-летнего максимума. На коррекции появилась поддержка на 1600 п. Осенью 2015 г. быки развили рост и подошли к 1850 п. Коррекцию с резким пробоем 1700 п. удержали в канале. От этого уровня рост в канале возобновился. Осенью 2016 г. индекс пробивает 2000 п. и позже выходит из канала вверх. Шип у 2300 п. сделал небольшую коррекцию. Вторая попытка пробоя уже не дошла до 2300 п. Коррекция пробивает канал вниз. Пока индекс удержали на 1950 п., и есть шансы зайти обратно в канал.

Среднесрочно: боковое движение

Осенью прошлого года сформировался падающий канал. Импульсный отскок в ноябре вывел индекс из этого канала. После пробоя 2050 п. развился безоткатный рост до 2250 р. В этом году обновили локальный максимум. Коррекция дошла до 2150 п. с резким отскоком от этого уровня. Локальный минимум получился ниже предыдущего – появились очертания понижающегося канала. Но в феврале быки не смогли удержать индекс в канале. Волна продаж прошла через канал и почти дошла до 1950 п. Текущий отскок выходит из падающего тренда, но нужно проходить 2050 п., чтобы привлечь покупателей.

Краткосрочно: рост

Февральское снижение продолжилось в марте после консолидации вокруг 2050 п. Мартовская волна дошла до 1970 п. От этого уровня смоли оттолкнуться и развить рост в канале. Сейчас индекс находится между двумя важными уровнями. Если пробьют 2020 п. вниз, то рост в канале закончится, и могут опять появиться продажи. При выходе выше 2050 п. может активироваться новая волна покупок с ростом в зону 2080 – 2100 п.
Примечание: под долгосрочной тенденцией мы понимаем тенденцию, существующую в течение года, среднесрочной – в течение квартала, краткосрочной – в течение последних 5 – 10 дней.

Торговые идеи

Идея для короткой позиции:

Сильное падение в первой половине марта от исторического максимума в районе 182 р. Первый отскок попробовали сделать от уровня 160 р. Но оп получился очень слабый, и цена не вышла выше 163 р. Примерно в этой зоне проходит силовой уровень, который можно наблюдать с декабря прошлого года. Вторая падающая волна нашла поддержку на 150 р. Отсюда бумага сделала отскок, который не смог пройти 162 р. Растущее движение опирается на линию тренда. Вторая попытка прорыва сопротивления на вчерашних торгах не увенчалась успехом. Во второй половине дня цена снизилась к трендовой линии, а под закрытие показался небольшой отскок. В итоге – очертания фигуры «голова и плечи». В рамках краткосрочного роста она смотрится вполне логично, учитывая ее расположение под сильным уровнем сопротивления. Если будет успешный прорыв линии основания в районе 158 р., то могут появиться продажи. Не рекомендуется открывать позицию с начала торгов.

План открытия короткой позиции:

1. Продажа в зоне 156,9 р.,
2. Тейк-профит: зона 150 р. и ниже. Для защиты прибыли целесообразно использование скользящих стопов,
3. Стоп-лосс: 162,6 р.
4. Сигнал действителен, пока цена находится ниже уровня 161 р.
___________
Алексей Гришин,
Технический аналитик,
ИФК «Солид»