Анализ акций РФ: ГМК Норильский Никель

Долгосрочно: рост

С августа 2013 г. бумага начинает расти от 4000 р. В декабре 2014 г. развивается ралли, и цена уходит к 11200 р. Следует коррекция, на которой бумага почти приходит к линии тренда. Возобновление роста с обновлением исторического максимума. Появилось сопро-тивление в районе 12000 р. Сформировалась «голова и плечи». Фигуру раскрыли и выпол-нили минимальную цель. К лету этого года сформировалось наклонное сопротивление. Консолидация между силовыми линиями – сильной поддержкой на 9000 р., наклонным сопротивлением и линией долгосрочного растущего тренда – разрешается вверх. Воз-можно ускорение при отрыве от тренда.

Среднесрочно: боковое движение

С февраля начал формироваться падающий тренд. На этом движении цена снизилась к 9500 р., и бумага мощно выходит из тренда. Однако быки не смогли продолжить рост, а на следующей волне медведи обновили ло-кальный минимум на 9000 р. Работает на-клонное сопротивление. Бумага снижалась в июне, а в июле и августе еще раз коснулась 9000 р. Сильная поддержка приводит к выхо-ду из падающего шестимесячного тренда. Текущий бар выглядит сильным, и если им-пульс сохранят, то движение может неплохо развиться. Первое сопротивление может появиться 10000 р.

Краткосрочно: рост

Третий отскок от 9000 р. в конце июля выво-дит бумагу к 9500 р. Медведи не смогли ока-зать должного сопротивления, и бумага рал-лирует с открытия прошлых торгов. Консоли-дация в конце дня небольшая (прямоуголь-ник, как фигура продолжения движения) и можно предположить продолжение роста на следующих торгах.

Примечание: под долгосрочной тенденцией мы пони-маем тенденцию, существующую в течение года, среднесрочной – в течение квартала, краткосрочной – в течение последних 5 – 10 дней.

Торговые идеи

Идея для длинной позиции:
Общая картина: с мая и до начала июля бумага находилась в широком понижаю-щемся канале. Границы несколько услов-ны, но вектор движения вполне очевиден. Сильный и безоткатный рост с 8 по 17 июля вывел цену из канала. Несмотря на сильную медвежью коррекцию, сценарий игры на понижение нарушен. Первый ука-затель на это – локальный минимум после окончания коррекции уже не обновлен, а находится выше предыдущего. От него идет достаточно сильный отскок до 72.5 р., где цена консолидируется в течение по-следних трех дней. Отдаленно консолида-ция похожа на симметричный треугольник, который смотрится на раскрытие вверх. Теперь о более детальной картине. Отскок от 67.5 р. начинается очень резво и похож на двойное дно с раскрытием до 70 р. Да-лее идет спокойный рост до 72.5 р. На кор-рекции отмечают локальную поддержку на 70 р. (проверка пробоя сверху). Образо-вался боковой канал. В течение двух по-следних дней идет поджатие цены к верх-ней границе канала. Последние торги – уз-кая консолидация (прямоугольник) с веро-ятным разрешением вверх на пробой кана-ла и выходом цены к 76 р. Не рекоменду-ется открывать позицию с начала торгов.

Торговый план открытия длинной пози-ции:
1. Покупка в зоне 72.6 р.,
2. Тейк-профит: зона 75.8 р. и выше. Для защиты прибыли целесообразно ис-пользование скользящих стопов,
3. Стоп-лосс: 71.4 р.
4. Сигнал отменяется, когда цена закреп-ляется ниже уровня 71.7 р.
__________
Алексей Гришин,
Технический аналитик,
ИФК «Солид»