•  
Курс золота на неделе показал рост на 1.3% до уровня

Курс золота на неделе показал рост на 1.3% до уровня

Курс нефти: Как долго продолжится рост

Курс нефти: Как долго продолжится рост

Рубль дорожает после поднятия ставки ЦБ РФ

Рубль дорожает после поднятия ставки ЦБ РФ

Курс рубля свалился к отметке 70.55 за доллар

Курс рубля свалился к отметке 70.55 за доллар

Курс нефти на паузе после длительного ралли

Курс нефти на паузе после длительного ралли

Главная Российский рынок акций Российский фондовый рынок осторожно растет

   Российский фондовый рынок осторожно растет

Российский фондовый рынок осторожно растет
В минувший четверг российские фондовые индексы МосБиржи (+1.11%) и РТС (+1.21%) завершили основные торги с достаточно сильным приростом по отношению к уровням предыдущего закрытия. По итогам вечерней сессии индекс МосБиржи (IMOEX2) повысился на 0.77%.

Надо отметить, что локальный рынок акций вчера выглядел существенно сильнее, чем можно было бы ожидать, ориентируясь на состояние внешнего фона. Несмотря на умеренное утреннее падение стоимости нефтяных фьючерсов, индексы МосБиржи и РТС открылись с серьезным разрывом вверх. Это позволило им прочно закрепиться в плоскости положительного изменения. Более сильная внутридневная просадка нефтяных котировок не испугала игроков на повышение, как и вечернее ухудшение настроений на рынках акций в Европе и в США.

Таким образом, рублевый индекс МосБиржи вновь приблизился на расстояние внутридневного движения к своему историческому максимуму. Вместе с тем, его вчерашнее повышение в основном состоялось за счет тяжеловесных голосующих бумаг «Сбербанка» и акций Новатэк. Их вчерашний суммарный позитивный вклад в указанный индекс составил немногим более 0.7%.

Вчерашний день обошелся без важных внешнеполитических новостей. Среди значимых иностранных макроэкономических показателей обратим внимание на противоречивую статистику, опубликованную в США. Недельное количество первичных заявок на пособия по безработице существенно увеличилось до 362 тыс. Это самый худший показатель за 8 недель. Вместе с тем, финальная оценка прироста ВВП за 2 квартал в пересчете на годовые темпы была улучшена с 6.6% до 6.7%.

В пятницу утром декабрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU1) торгуются в состоянии существенной бэквордации величиной в 40 п. или около 2.3% по отношению к базовому индикатору. За минувшие сутки участники срочного рынка существенно ухудшили оценку среднесрочных перспектив указанного индекса.

Несмотря на позитивную динамику индекса МосБиржи по итогам основной и вечерней торговых сессий наиболее ликвидные акции закрылись с неравномерным разнонаправленным отклонением в пределах 1-4%.

Лидером повышения среди голубых фишек впервые за много дней выступили бумаги Сбербанк-ао (SBER RM, +3.82%). Вчера они сумели обновить свой исторический максимум. По-видимому, это движение носило технический характер. Сигнал на усиление внутридневных покупок в них сформировался по факту пробоя сильного среднесрочного сопротивления, располагавшегося в районе 335 руб. В подобных сценариях не обходится и без принудительного закрытия убыточных «коротких» позиций, которое еще сильнее двигает котировки вверх.

Добавим, что акции ВТБ (VTBR RM, +1.39%) закрылись заметно слабее бумаг «Сбербанка». Между тем, у них имелся информационный повод для довольно сильного повышения. Вчера были опубликованы текущие финансовые результаты эмитента в соответствии с МСФО. Они указали на рост чистой прибыли в 4.4 раза за 8 месяцев и в 3.1 раза за август 2021 года в сравнении с аналогичными периодами прошлого года. Очевидно, что столь существенное улучшение текущего финансового результата в значительной степени связано с эффектом низкой базы, образовавшимся в результате резкого прошлогоднего спада экономики.

Акции Сургутнефтегаз-ао (SNGS RM, +3.60%) продолжили стремительно сокращать свое существенное среднесрочное отставание от рынка. В то же время бумаги Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, -0.36%) приостановили среднесрочное повышение. Не секрет, что динамика привилегированных акций «Сургутнефтегаза» увязана с характером изменения курса рубля по отношению к доллару США. Вчера указанный фактор сыграл не в их пользу.

Стоит также отметить позитивную динамику акций российских компаний, добывающих уголь: Распадская (RASP RM, +5.28%), Мечел-ао (MTLR RM, +5.15%), Мечел-ап (MTLRP RM, +3.08%). Спрос на «устаревший» вид топлива в текущем году резко усилился одновременно с ростом мировых цен на нефть и природный газ перед началом отопительного сезона в Северном полушарии.

Существенно хуже рынка закрылись бумаги Лукойл (LKOH RM, -1.27%), ГМК Норильский Никель (GMKN RM, -1.75%), Роснефть (ROSN RM, -0.74%), ИнтерРао (IRAO RM, -1.18%), Северсталь (CHMF RM, -1.50%), ММК (MAGN RM, -1.23%).

Сегодня утром фьючерсы фондовые индексы США демонстрируют достаточно сильное падение стоимости в пределах 0.5-0.6%. Контракты на нефть сорта Brent подешевели на 0.1%. Фьючерсы на золото потеряли в цене 0.3%. Японский фондовый индекс Nikkei225 просел 2.3%. Рынок акций в Китае сегодня и в ближайшие рабочие дни будет закрыт.

Состояние внешнего фона перед началом торгов в России вновь можно охарактеризовать как умеренно негативное. Это создает условия для открытия индекса МосБиржи с более или менее масштабным спадом.
Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с понижением в пределах 0.2-0.6%, в диапазоне 4080-4095 п. В качестве ближайших поддержек для него выступят уровни 4070, 4050 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 4110, 4120 п.

В первые минуты торгов индекс МосБиржи отыграет явное утреннее ухудшение состояния внешнего фона. Позднее он с большой долей вероятности перейдет в состояние консолидации в ожидании новых внешних сигналов для направленного движения.

Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на динамику нефтяных фьючерсов и на характер открытия фондового рынка в США. Косвенное влияние на локальный рынок акций способна оказать публикация блока значимых статистических данных в США (17.00 МСК). Он будет включать в себя финальную сентябрьскую оценку индекса потребительского доверия от Мичиганского Университета и сентябрьское значение индекса деловой активности в производственном секторе от ISM.
___________________
Виталий Манжос,
Cтарший риск-менеджер,
ИК "Алго Капитал"
01.10.2021

 

Другая аналитика прогнозы и комментарии

Популярные новости:


Российский фондовый рынок ободрился ростом нефтяных цен
В минувший понедельник российские фондовые индексы МосБиржи (+1.06%) и РТС (+1.53%) завершили
Российский фондовый рынок привлекает все больше покупателей
В минувший четверг российские фондовые индексы МосБиржи (+0.58%) и РТС (+1.42%) вновь завершили
Российский рынок акций остается практически без движений
Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с умеренным понижением в пределах 0.1-0.4%, в районе 3810-3820
Российский фондовый рынок будет ориентироваться на нефть
Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на динамику
Российский фондовый рынок укрепился несмотря на попытки распродаж
В минувший понедельник российские фондовые индексы МосБиржи (+0.33%) и РТС (+0.85%) завершили
Stock Markets Group
    SMGroup - информационно-аналитический портал, о фондовом рынке и рынке форекс. Прогнозы, обзоры и экономические исследования финансовых рынков. Цены, котировки, и технический анализ акций и ценных бумаг мировых компаний. Динамика сырьевых рынков и стоимость товаров на мировых биржах