Акции Газпрома стали дороже акций Сбербанка. Технический анализ рынка акций за 7 Сентября 2021 года

СБЕРБАНК. Еще одна крестообразная свеча, и котировки остаются выше уровней скользящих средних ЕМА-55 на дневном и недельном графиках. Однако, если посмотреть на движение рынка с донышек марта 2020 года, то имеет право на существование модель, в которой повышение вошло в завершающую фазу (развивается пятая подволна последней пятой волны). Данный факт может означать скорое начало значительного снижения. Также не стоит забывать, что российские акции относительно Нефти Брент сейчас переоценены (примерно на 15.5%). Так, «расчетное» значение (РТС=20.8*Брент, где к-нт 20.8 это значение ЕМА-400 на недельном графике) составляет 72,30*20,8=1503.8 пункта, а биржевое значение - около 1 737.6 пункта.

ГАЗПРОМ. Еще одна солидная белая свеча. При этом недельная свеча снова вышла белой, а скользящая средняя ЕМА-55 направлена наверх. В такой ситуации в ближайшее время нет оснований ожидать слома растущего тренда. Однако, котировки приблизились к линии сопротивления, проведенной по максимумам мая и июня. Последнее обстоятельство может вызвать остановку или даже коррекцию.

ГМК НОРНИКЕЛЬ. Рост продолжился, котировки остались выше уровня поддержки, а недельная свеча вышла белой. В такой ситуации диапазонный характер торгов сохраняется, и котировки могут вернуться к уровню ЕМА-89 до которого осталось совсем немного.

МАГНИТ. Вторая подряд черная свеча опустила котировки к уровню скользящей средней ЕМА-55. При этом недельная свеча вышла черной. В такой ситуации начавшаяся коррекция может продолжиться еще 1-2 недели.

РЕКОМЕНДАЦИИ

1. Рынок торгуется повышением цен (1) ко вчерашнему закрытию (выше 329.4/329.0/ (24658)), в начале торгов 329.4-334.4 /329.0-332.2/ (24658-24940) (вероятно):
· удерживать длинные позиции;
· можно открывать длинные позиции в Магните при чередовании вариантов 3-1, а Стоп-лосс около 5387;
· не открывать короткие позиции.

2. Рынок открывается с разрыва вверх (выше 331.5/329.4/(24790)) и торгуется выше 334.4/332.2/(24940) (маловероятно):

3. Рынок торгуется понижением цен (1) ко вчерашнему закрытию (ниже 329.3/328.9/ (24658)) в начале торгов 329.3-325.6 /328.9-315.8/ (24658-24350) (вероятно):
· длинные позиции можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около 328.7/310.2/;
· не открывать новые позиции;
· удерживать короткие позиции.

4. Рынок открывается с разрыва вниз (ниже 328.4/318.5/(24495)) и торгуется ниже 325.6/315.8/(24350)<5385 (маловероятно):

5. РТС/Брент: соотношение составляет 24.08, оставаясь ниже уровней скользящей средней ЕМА-55 на недельном графике и ЕМА-400 на дневном. В такой ситуации мы продолжаем считать, что ситуация может развиваться по сценарию 1998 и 2008 годов, когда было длительное снижение соотношения.

Сбербанк - риски падения остаются
Газпром приблизился к линии сопротивления
ГМК приблизился к скользящей средней ЕМА-89
Магнит опустился к ЕМА-55
______________
Роман Тарасов,
Заместитель начальника Управления аналитических исследований,
«УНИВЕР Капитал»