Теханализ российских акций: Газпром

Долгосрочно: боковое движение

Третий год бумага торгуется с зоной сопротивления 150 – 155 р. C мая 2014 г. появляется наклонная поддержка. Она постепенно прижала цену к зоне сильного сопротивления, получился повышающийся треугольник, который так и не смогли раскрыть вверх. К осени устанавливается падающий канал. От поддержки 130 р. быкам удалось выйти из падающего канала. В апреле резко пробивают зону сопротивление 150–155 р., но закрепиться опять не смогли. Важную поддержку на 144 р. тоже пробили. Сейчас вполне вероятно волатильное снижение к 130 р., если не удержат на локальной поддержке на 140 р.

Среднесрочно: снижение

В январе на 123 р. обозначили двойное дно, и цена оттолкнулась от нижней границы долгосрочного канала (см. выше). На 150 р. находится сильное сопротивление; бумага стала консолидироваться. Расширяющийся треугольник раскрыли вверх. Цена дошла до 170 р. Сформировалась разворотная фигура «голова и плечи», которая была успешно реализована. Бумага опять пришла на весеннюю поддержку на 144 р. Ее пробили. Сформировался падающий канал, но он дошел только до 139 р. Бумага резко отскакивает, но дивидендный разрыв опять приводит цену на эту же поддержку, которая выглядит плотно.

Краткосрочно: рост

После сильного дивидендного разрыва вниз бумага приходит на локальную поддержку в зоне 139 р. Медведи два раза прокалывали ее, но спровоцировать снижение у них не получилось. Последние два дня наблюдается рост в узком краткосрочном канале. Такими же темпами бумага начала расти 8 июля. Вполне возможно повторение этого сценария с закрытием разрыва.

Примечание: под долгосрочной тенденцией мы понимаем тенденцию, существующую в течение года, среднесрочной – в течение квартала, краткосрочной – в течение последних 5 – 10 дней.

Торговые идеи

Идея для длинной позиции:
В июне бумага показала хорошее двухволновое снижение. От зоны 8200 – 8300 р. цена сильно отскочила и перекрыла вторую падающую волну и предшествующую ей консолидацию. Коррекция к росту закончилась на половине движения, что подтверждает переход инициативы к быкам, которые незамедлительно инициировали еще одну волну вверх. Цена пришла к зоне сильного сопротивления в районе 9500 р. Короткая консолидация не раскрылась вверх и медведи опять резко начали коррекцию, но им удалось пройти только 61% от второй растущей волны. Это вполне в рамках критериев тренда. По точкам локальных экстремумов можно провести силовые линии, которые обрисуют растущий канал. На прошлой неделе в среду бумага отталкивается от нижней границы канала и опять приходит в зону сопротивления. В течение прошлых торгов цена консолидируется в форме вымпела немного ниже 9500 р. С одной стороны, может быть раскрытие вымпела вверх, как фигуры продолжения, и бумага может рывком пройти 9500 р. А там могут активироваться стоп-лоссы, что подстегнет дальнейший рост. Второй сценарий – сопротивления выстоит, и растущий канал может разрушиться. Тогда будет выход по стоп-лоссу. Мы не рекомендуем открывать позицию с начала торгов.

Торговый план открытия длинной позиции:
1. Покупка в зоне 9470 р.,
2. Тейк-профит: зона 9950 р. и выше. Для защиты прибыли целесообразно использование скользящих стопов,
3. Стоп-лосс: 9290 р.
4. Сигнал действителен, пока цена находится выше уровня 9300 р.
_________
Алексей Гришин,
Технический аналитик,
ИФК «Солид»