Сбербанк - по итогам пятницы очередное ухудшение ситуации. Технический анализ рынка акций за 18 октября 2021 года

СБЕРБАНК. Падение в пятницу, и недельная свеча вышла в виде черного перевернутого молота, что не оптимистично. При этом рыно вышел из зоны перекупленности, что также несет негатив. Более того, если посмотреть на движение рынка с донышек марта 2020 года, то имеет право на существование модель, в которой повышение проходит последнюю, пятую фазу, как на глобальном, так и на локальном уровне. Данный факт может означать скорое начало значительного снижения. Также не стоит забывать, что российские акции относительно Нефти Брент сейчас переоценены (примерно на 5.1%). Так, «расчетное» значение (РТС=20.9*Брент, где к-нт 20.9 это значение ЕМА-400 на недельном графике) составляет 85,55*20,9=1788.0 пункта, а биржевое значение - около 1 879.1 пункта.

ГАЗПРОМ. Небольшой рост в пятницу, и котировки остаются выше линии поддержки (бывшего сопротивления) в районе 355 рублей. При этом неделя закрылась крестообразной свечой, что после предыдущего перевернутого молота вполне оптимистично. В такой ситуации коррекции скоро может закончиться.

ГМК НОРНИКЕЛЬ. Чередование вариантов 1-3, и мы открыли короткую позицию (продали 100 акций по 22 920). День закрылся белой свечой, но позиция перенесена на сегодня. При этом недельная свеча вышла молотообразной, что негативно. В такой ситуации повышательная коррекция может закончиться.

МАГНИТ. Третья подряд черная свеча, и недельная свеча вышла в виде черного перевернутого молота, что не несет позитива. Однако котировки заметно выше ЕМА-55, которая уверенно смотрит наверх. В такой ситуации продолжаем считать, что картина похожа на декабрь 2020 года. Таким образом, после небольшой коррекции рост может возобновиться.

РЕКОМЕНДАЦИИ

1. Рынок торгуется повышением цен (1) ко вчерашнему закрытию (выше 371.9/367.8/ (23108)), в начале торгов 371.9-381.8 /367.8-372.7/ (23108-23275) (вероятно):
· удерживать длинные позиции;
· не открывать новые позиции;
· на короткие позиции в ГМК расположить Стоп-лосс около (23188).

2. Рынок открывается с разрыва вверх (выше 378.5/369.4/(23130)) и торгуется выше 381.8/372.7/(23275) (маловероятно):

3. Рынок торгуется понижением цен (1) ко вчерашнему закрытию (ниже 371.8/367.7/ (23108)) в начале торгов 371.8-367.1 /367.7-363.3/ (23108-22620) (вероятно):
· длинные позиции можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около 370.2;
· можно открывать короткие позиции в ГМК при чередовании вариантов 1-3, а Стоп-лосс около (23188);
· не открывать короткие позиции;
· удерживать короткие позиции.

4. Рынок открывается с разрыва вниз (ниже 370.4/366.5/(22760)) и торгуется ниже 367.1/363.3/(22620) (маловероятно):

5. РТС/Брент: соотношение составляет 22.25, оставаясь ниже уровней скользящей средней ЕМА-55 на недельном графике и ЕМА-400 на дневном. В такой ситуации мы продолжаем считать, что ситуация может развиваться по сценарию 1998 и 2008 годах, когда было длительное снижение соотношения.

Сбербанк - негативная недельная свеча в виде черного молота
Газпром - вполне оптимистичная крестообразная недельная свеча
ГМК - молотообразная недельная свеча
Магнит - падение в начале недели должно продолжиться
______________
Роман Тарасов,
Заместитель начальника Управления аналитических исследований,
«УНИВЕР Капитал»