Теханализ форекс, фондового рынка, акций, индексов, мировых бирж

  Для фондового рынка Европы прошлая неделя была достаточно позитивной на макроэкономические данные, но как это не покажется странным большого ажиотажа и сильного роста фондового индекса DAX не наблюдалось. Дважды фондовый индекс тестировал верхнюю границу канала и дважды неудачно. В конечном итоге к концу недели цена индекса вернулась в канал, чем и закончились торги. Данные Ifo которые были опубликованы вначале недели 26 августа, показали рост оптимизма в деловых кругах, что конечно же подтверждает начало восстановления экономики Европы, однако позитивные данные очень скоро перестают оказывать сильное вляние на рынки, и участникам торгов необходимы все новые и новые доказательства того, что финансовая система выздоравливает. Скорее всего именно этим и обусловлены столь осторожные торги которые мы наблюдали на прошлой торговой неделе.

   Общий  фон на начало недели - негативный.  

   Уровень сопротивления -5580, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки -5400, середина канала.

   2-й уровень поддержки -5230, нижняя граница канала.

   Линии Tenkan и Kijun- указывают на нейтральную ситуацию и отсутствие явного тренда.

   Линия Chinkou- находится над графиком цены, но если ситуация не изменится на следющей неделе, то вполне возможно что линия пересечет график.

   Наклон канала- восходящий.

   Облако индикатора Ишимоку- указывает на продолжение роста цены фондового индекса, однако рост этот скорее всего будет не сильным и возможно не продолжительным.

   Резюме- Новую торговую неделю фондовій индекс DAX начнет скорее всего со снижения. И этому есть несколько причин. Первая, судя по реакции участников торгов на позитивные данные, которые были опубликованы на этой неделе, ажиотажа впредь не будет. Слухи о том, что рынку необходим пересмотр процентных ставок все чаще появляются в коментариях аналитиков, и пока ECB не начнет действовать в этом направлении, мы врядли увидим сильные изменения в сторону роста котировок. Вторая, рынку необходимо остановиться. Все хорошее, что было и возможно то что будет частично уже заложено в текущей цене, поэтому самое время закрепиться на достигнутых уровнях и ожидать новых действий со стороны правительсва Европы. Третья, сырьевые рынки последние две недели лихорадит. Цена на нефть снижалась прошлую неделю, а металлы оказывали давление на компании горнодобывающего сектора. В период рецессии сырье не без того мало востребовано, а если цена на сырье будет еще и снижаться то это может негативно сказаться на выздоровлении промышленного сектора. По крайней мере, сейчас это уже вызывает опасение у инвесторов. На следующей неделе мы бы рекомендовали открывать позиции на повышение за верхней границей канала, ну а тем кто шортит- границы канала в помощь, ваш диапазон это торговый канал. 

   Фондовый рынок США на прошлой неделе был основным "драйвером" и "законодателем" движений на фондовх рынках.Начало недели на американских биржах было негативным. Небыло и важных макроэкономических данных по США, которые бы держали в напряжении участников торгов. Однако вести с сырьеых рынков, а так же корпоративные данные, во второй половине торгов уводили фондовые индексы как Европы так и США в касную зону. И вот в конце торговой недели, на коментариях ФРС и росте цен на нефть, фондовый индекс Dow Jones смог все же развернуться и закончить торговую неделю ростом котировок более чем в 1.5%. Тем не менее программу подержки автопрома правительство США решило свернуть, а розничные продажи в США в очередной раз разочаровали участников торгов.

   Общий фон на начало недели- позитивный.

   Уровень сопротивления- 9625, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки- 9153, середина канала;

   Линии Tenkan и Kijun- указыают на продолжение роста фондового индекса.

   Линия Chinkou- оттолкнулась от графика цены и находится над ним, что указывает на возможное продолжение роста в будущем.

   Облако индикатора Ишимоку - указывает на продолжение роста цены фондового индекса и на следующей неделе.

   Направление канала - восходящий.  

   Резюме - На графике фондового индекса Dow Jones ничто не указывает на продолжение коррекции. Цена находится в верхней половине торгового канала, что говорит о сильной поддержке. Но все же обращем ваше внимание на то, что любая коррекция всегда содержит в себе и элементы или правельнее будет сказать признаки роста. И недавно появились мнения о том, что такой рост, который мы наблюдаем последнее время может быть сигналом к продолжению рецессии. Так было предыдущие кризисы и возможно так же будет и в этот раз. И даже если сейчас нет причин так полагать, мы  предполагаем, что сильные снижения в будущем имеют большую вероятность быть на фондовом рынке США.

    Фондовый рынок Великобритании так же подает признаки к выздоровлению экономики. Но есть важный момент, который не дает так активно развиваться событиям на финансовых рынках. Опубликованные на этой неделе протоколы заседания Банка Англии подтвердили тот факт, что правительство страны не спешит сворачивать программы поддержки и смягчения денежно-кредитной политики. Большинство участников комиссии высказались в пользу смягчения. И это отодвигает перспективы по повышению процентных ставок, и началу возвращения фунту статуса одной из самых высокодоходных валют. Тем не менее есть и хорошие показатели, которые влияют сегодня на фондовый индекс FTSE. Конфедерация Британской промышленности на прошлой неделе сообщила о снижении обьемов промышленного производства в два раза меньше нежели ожидалось. Это дает надежды на то, что промышленность начинает "оживать". Неделю фондовый индекс FTSE так же закончил ростом.

   Общий  фон на начало недели- позитивный.

   Уровень сопротивления-4962, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки -4820, середина канала;

   2-й уровень поддержки-4700, нижняя граница канала. 

   Линии Tenkan и Kijun- указывают на возможное возобновление роста котировок фондового индекса.

   Резюме- фондовый индекс FTSE на следующей неделе будет ориентирован на своих "соседей" и будет двигаться в той же динамике, что и большинсто фондовых рынков. Но нужно учитывать тот факт, что скорость реакции на внешние и внутренние факторы у данного инструмента несколько ниже. И то, что сегодня мы видим признаки продолжения роста фондового индекса может быть лишь запоздалой реакцией на изменение общей картины торгов. На следующей неделе следует обратить внимание на выходящую макроэкономику, поскольку если фондовому индексу удастся удержаться на достигнутых уровнях и данные, которые будут выходить на следующей неделе поддержат котировки, то вероятнее всего мы увидим начало второй волны роста котировок на фондовом рынке.   

   В Европе всерьез заговорили о восстановлении экономики. Учитывая посление макроэкономиеские данные, восстановление экономики еврозоны прохоит медленно, но явные признаки того что это не эйфория участников торгов, а всетки подтвержденный стат.данными рост котировок, есть. На прошедшей неделе перспективы по ВВП Германии бли все же перемотрены в сторону повышения. Напомним, что Deutsche Bank обнародовал новый, более позитивный прогноз для ВВП еврозоны. Теперь в банке ожидают сокращения ВВП Европы в 2009 году на 3,9%, а не на 4,3% как ожидалось ранее. В 2010 году рост ВВП еврозоны, как считают в Deutsche Bank, составит 1,3%, а не 0,8%. Ну а первое повышение процентных ставок Европейского центрального банка  прогнозируется в 3-ем квартале 2010 года. Заметим, что ранее изменение процентных ставок ожидалось лишь к концу 2010 года. Данные сообщения говорят о том, что аналитики в конце концов узрели некую перспективу роста, исходя из поступающих данных по экономике Германии и вобщем то всей Европы. На сегодня, пожалуй единственная валюта которая не сильно пострадала от кизиса это Евро. Экономика Европы настолько молода как единая система, что находясь в постоянном развитии оказалась более устойчивой к рецессии нежели к примеру стабильность Великобритании. На этой неделе так же были опубликованы данные по платежному балансу Европейского Союза, и как оказалось положительное сальдо достаточно сильно выросло по сравнению с прошлым месяцем. Сишком внимательно и пристально следят сейчас инвесторы за тем, что происходит в данный период чтоб не пропутить первых как говорится признаков для начала активной работы. Фондовый индекс DAX успешно смог отыграть потери стоимости, которые были неделей ранее, и закончить торговую неделю в уверенном плюсе.Однако на сегодня остается вновь актуальной граница торгового канала, которая вновь выступает сопротивлением.

   Общий  фон на начало недели - позитивный.  

   1-й уровень сопротивления -5484, середина канала;

   2-й уровень сопротивления -5770, верхняя граница канала;

   Уровень поддержки -5250, нижняя граница канала. Стоит обратить внимание, что нижняя граница канала совпадает с линией SSB индикатора Ишимоку, что придает этому ключевому уровню еще большую значимость.

   Линии Tenkan и Kijun- сохраняют нейтральную динамику несмотря на уверенный рост фондового индекса в пятницу.

   Линия Chinkou- по прежнему в графике цены, и тоже не дает явного сигнала к возобновлению тренда вверх.

   Наклон канала- восходящий.

   Облако индикатора Ишимоку- подает сигнал о небольшом снижении фондового индекса в ближайший период. Предполагаем, что это и будет пик коррекции перед возобновлением устойчивого роста фондвого индекса.

   Резюме- Следующая неделя для фондового индекса DAX возможно начнется с небольшого роста. Речь идет о понедельнике. Но мы все же склоняемся к мнению, что коррекция на фондовом рынке Германи еще не закончилась. И явный тому признак неуверенное поведение линий индикатора Ишимоку и сигнал облака о возможной коррекции на следующей неделе. Так же пока  трудно назвать возобновлением тренда движения пятницы, поскольку цена попрежнему находится в  нижней половине торгового канала и вновь встречает сопротивление у середины. 

   Не очень хорошо завершилась торговая неделя и для фондового индекса Dow Jones. И если вначале торговой недели отсутствие важных макроэкономических данных в США не мешало росту индекса, то уже во второй половине недели фондовый индекс указывал на возможное начало коррекционного движения. Причиной тому стали разочаровывающие макроэкономические данные. В часности несмотря на позитивные комментарии ФРС в среду, когда фондовые индексы как Европы так и США показывали сильный рост,разочаровывающие данные в четверг по розничным продажам в США нивелировали позитив. В пятницу фондовому индексу удалось все же компенсировать часть потерь четверга, но цена так и не смогла пробить верхнюю границу канала и вероятнее всего следующая неделя начнется с коррекции.

   Общий фон на начало недели- нейтральный.

   Уровень сопротивления- 9570, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки- 9080, середина канала;

   Линии Tenkan и Kijun- линии выстроились параллельно временной оси и указывают на возможное начало бокового движения.

   Линия Chinkou- находится над графиком цены и указывает на продолжение роста цены индекса.

   Облако индикатора Ишимоку - указывает на продолжение роста цены фондового индекса и на следующей неделе.

   Направление канала - восходящий.  

   Резюме - На следующей неделе фондовый индекс Доу Джонса вероятнее всего так же столкнется с трудностями в дальнейшем росте. График цены указывает на большую вероятность бокового движения. Неуверенность которая была перед закрытием торгов в пятницу скорее всего будет проявляться и в понедельник-вторник. Так же влияние на ход торгов будет оказывать цена на нефть, которая к концу торговой недели так же снизилась и оказала давление на индекс. Слеующая неделя не насыщена большим колличеством данных по США поэтому стоит уделить внимание сырьевым рынкам, а так же возможным комментариям высокопоставленных финансовых чиновников. Мы бы рекомендовали воздержаться от открытия длинных позиций вначале торговой недели.

    Безработица в Великобритании достигла своего макимального значения с сентября 1995 года. Данный показатель оказал давление на фондовый индекс FTSE. Неготивные данные в очередной раз подтвердили необходимость дальнейшего стимулирования экономики Англии, и разочаровали участников торгов. Из позитивных моментов на прошлой неделе были сообщения о снизившемся показателе отчуждения жилья за долги, а так же сократившееся число ликвидаций компаний. В целом же фондовый индекс FTSE был поддержан на прошлой неделе данными ВВП в Европе и в отличие от индекса DAX не начал корректироваться к концу торговой недели. Тем не менее верхняя граница канала не была пробита, и фондовый индекс по прежнему находится в указанных ранее диапазонах.

   Общий  фон на начало недели- позитивный.

   Уровень сопротивления-4830, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки -4650, середина канала;

   2-й уровень поддержки-4490, нижняя граница канала. 

   Линии Tenkan и Kijun- указывают на "UP- тренд", однако обращаем ваше внимание, что на следующей неделе возможно боковое движение либо коррекция.

   Резюме- Фондовый индекс FTSE менее активно отреагировал на данные из США по розничным продажам, что позволило ему удержаться на ранее достигнутых уровнях и не так сильно корректироваться в конце торговой недели. Тем не менее, ситуация складывается не в пользу индекса, и технически есть высокая вероятность того, что коррекция все же начнется уже в первой половине торговой недели. Мы рекомендуем так же не открывать длинных позиций в понедельник-среду, а открытые ранее корректировать с учетом технических моментов.   

   На прошлой неделе фондовый индекс DAX подтвердил наши предположения о том, что цена индекса находится у верхней границы торгового канала и столкнется с  сопротивлением. В конечном итоге, граница канала была оттестирована, но так и не пробита в результате чего индекс вернулся в канал. Несмотря на то, что данные по ВВП в Европе в первой половине торговой недели сильно поддержали торги и стали приятной неожиданностью для участников фондовых торгов, фоновый индекс все же не смог продолжить движение вверх и на разочаровывающих данных из США по розничным продажам стал снижаться, и к концу торговой недели практически пересек середину торгового канала.

   Общий  фон на начало недели - негативный.  

   1-й уровень сопротивления -5345, середина канала;

   2-й уровень сопротивления -5650, верхняя граница канала;

   Уровень поддержки -5160, нижняя граница канала;

   Линии Tenkan и Kijun- выстроились параллельно временной оси и указывают на боковое движение цены индекса.

   Линия Chinkou- в графике цены, скорее всего на следующей неделе линия пересечет график и укажет на снижение фондового индекса. Пока что это сигнал к боковому движению цены в дальнейшем.

   Наклон канала- восходящий.

   Облако индикатора Ишимоку- не изменило свой цвет, однако высока вероятность флета в будущем поскольку цена индекса входит в облако.

   Резюме- Следующая неделя для фондового индекса DAX скорее всего будет коррекционной. Так как  индекс к концу торговой недели начал снижаться, то видимо в понедельник-среду  коррекционное движение продолжится. На сегодня по прежнему остается важным тот факт, что в Европе не спешат ужесточать денежно-кредитную политику, и в бижайшем будущем  повышения процентных ставок не предвидится. Поэтому внимание инвесторов по прежнему приковано к выходящим макроэкономическим данным, которые возможно смогут повлиять на дальнейшие действия  ECB. Мы бы рекомендовали корректировать позиции откртые ранее и не спешить с открытием длинных позиций в первую половину торговой недели.  

   Фондовый индекс Доу Джонса на прошлой неделе так же смог удержаться на достигнутых уровнях и закончить торговую неделю ростом. Несмотря на то, что рынок руда в США по прежнему указывает на проблемы в экономике страны, а промышленный сектор находится в застое, оптимизм участников фондовых торгов двигает рынок вверх. Стоит так же ометить, что прошлая неделя характеризовалась аналитиками как коррекционная, поскольку было трудно сазать какая же будет отчетность по рынку труда в США, а решения ЕСВ и Банка Англии, которые ожидались, должны были несколько разочаровать участников бирж. Таким образом всю прошлую неделю торги на фондовых рынках начинаись как правило разнонаправленно и только к второй половине дня, когда открывались американские фондовые площадки, фондовый рынок "оживал" и движения на торгах становились более-менее системными. Неделя для фондового индекса Dow Jones завершилась ростом, и этот рост скорее всего будет продолжен и на следующей торговой неделе.

   Общий фон на начало недели- позитивный.

   Уровень сопротивления- 9460, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки- 9050, середина канала;

   Линии Tenkan и Kijun- линии выстроились паралельно друг другу, и указывают на продолжение тренда вверх.

   Линия Chinkou- находится над графиком цены и указывает на продолжение тренда вверх.

   Облако индикатора Ишимоку - указывает на продолжение роста цены фондового индекса и на следующей неделе.

   Направление канала - восходящий.  

   Резюме - Фондовый индекс Доу Джонса на следующей неделе продолжит рост, и вероятнее всего будет так же получать поддержку со стороны рынка нефти. На сегодня уже нет сомнений в том, что экономика США начала выходить из рецессии. И участники торгов прекрасно понимают, что США в данной ситуации является "локомотивом" в стабилизации мировой финансовой системы. Поэтому каждая новая торговая неделя (условно) начинается с торгов в США и ими же и заканчивается. На следующей неделе, ожидаем продолжение роста цены фондового индекса, и рекомендуем наращивать позиции на локальных откатах. Обратите так же внимание, что цена фондового индекса находится у верхней границы канала, что так же может оказать временное соротивление в далейшем движении индекса вверх.

    Большим разочарованием для участников фондового рынка Великобритании, было решение принятое Банком Англии по поводу денежно кредитной политики. Напомним, что на прошлой неделе Банк Англии принял решение о расширении мер по смягчению денежной политики еще на три месяца. Участники фондовых торгов были готовы к этому и прогнозы аналитиков, так же указывали на то, что смягчение продолжат. Однако фондовый рынок принял это решение негативно, что позволило появиться слухам о том, что в экономике Великобритании по прежнему большие проблемы и принятые меры могут быть вызваны необходимостью поддержания банковской системы в сложившихся условиях. Но были так же и оптимистичные моменты на прошлой неделе. По полученным данным промышленное производство в Великобритании оказалось самым значительным с октября месяца, а индекс цен на жилье вырос на 1.1%. Это положительно сказалось на фондовом индексе FTSE и торги в пятницу завершились на оптимистичной ноте.

   Общий  фон на начало недели- позитивный.

   Уровень сопротивления-4720, верхняя граница канала;

   1-й уровень поддержки -4490, середина канала;

   2-й уровень поддержки-4270, нижняя граница канала. 

   Линии Tenkan и Kijun- указывают на стабильный  "UP- тренд".

   Резюме- Для фондового индекса FTSE очень важным остаются данные по макроэкономике Великобританиии и отчеты Банка Англии. Поскольку в ближайшее время аналитики прогнозируют, что процентные ставки будут оставаться на прежнем уровне, участники фондовых торгов ожидают реакции экономических данных, на продолжающиеся меры смягчения денежно кредитной политики. Актуальной остается ситуация в промышленном секторе. Ведь все меры которые принимаются направлены на то, чтобы "раскрутить" промышленность  до прежних обьемов. Если в ближайшее время данные будут указывать на положительную динамику в промышленности, это даст повод надеятся на повышение процентных ставок в скором будущем, и станет сигналом что производство и экономика страны постепенно выходят из кризиса. На предстоящей неделе рекомендуем держать длинные позиции по фндовому индексу FTSE и наращивать при локальных откатах.