Сбербанк - все последние пятницы котировки падали. Технический анализ рынка акций за 12 ноября 2021 года

СБЕРБАНК. Котировки нашли поддержку на уровне скользящей средней ЕМА-55, и день закрылся белой свечой. Однако, без продолжения роста сегодня недельная свеча выйдет черной, что негативно. При этом, если посмотреть на движение рынка с донышек марта 2020 года, то имеет право на существование модель, в которой повышение прошло все пять фаз, как на глобальном, так и на локальном уровне. Данный факт может говорить о высокой вероятности сильного снижения и, вероятно, сейчас мы наблюдаем волну «А». Также не стоит забывать, что российские акции относительно Нефти Брент сейчас переоценены (примерно на 7.0%). Так, «расчетное» значение (РТС=20.9*Брент, где к-нт 20.9 – это значение ЕМА-400 на недельном графике) составляет 82,15*20,9=1716.9 пункта, а биржевое значение - около 1 836.5 пунктов.

ГАЗПРОМ. Небольшой рост, и котировки остаются немного выше уровнюя скользящей средней ЕМА-55. При этом рынок уже недалеко от зоны перепроданности. Однако, без роста сегодня недельная свеча выйдет черной, что негативно. В такой ситуации сигналам на покупку стоит доверять все больше, но уже на следующей неделе.

ГМК НОРНИКЕЛЬ. Неплохая белая свеча. При этом без заметного снижения сегодня недельная свеча выйдет белой, что приведет к «бычьему» расхождению на недельном графике. В такой ситуации растут шансы на слом падающего трендажиться.

МАГНИТ. Очень оптимистичная белая свеча. Однако без продолжения роста сегодня недельная свеча выйдет неприятной (крестообразной или черной). При этом цены на акции около уровня сопротивления, образованного максимумами января 2018 года. В такой ситуации вероятность понижательной коррекции остается высокой.

РЕКОМЕНДАЦИИ

1. Рынок торгуется повышением цен (1) ко вчерашнему закрытию (выше 356.3/347.5/ (22050)), в начале торгов 356.3-360.5 /347.5-350.9/ (22050-22245) (вероятно):
· удерживать длинные позиции;
· не открывать новые позиции;
· короткие позиции можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около /351.3/.

2. Рынок открывается с разрыва вверх (выше 358.0/348.5/(22100)) и торгуется выше 360.5/350.9/(22245) (маловероятно):

3. Рынок торгуется понижением цен (1) ко вчерашнему закрытию (ниже 356.2/347.4/ (22050)) в начале торгов 356.2-344.5 /347.4-341.1/ (22050-21590) (вероятно):
· не открывать новые позиции;
· удерживать короткие позиции.

4. Рынок открывается с разрыва вниз (ниже 347.1/343.7/(21730)) и торгуется ниже 344.5/341.1/(21590) (маловероятно):

5. РТС/Брент: соотношение составляет 22.23, оставаясь ниже уровней скользящей средней ЕМА-55 на недельном графике и ЕМА-400 на дневном. В такой ситуации мы продолжаем считать, что ситуация может развиваться по сценарию 1998 и 2008 годах, когда было длительное снижение соотношения.

Сбербанк - ожидается черная недельная свеча
Газпром - рост пока откладывается
ГМК - снижение уже не так очевидно
Магнит - без роста сегодня картина ухудшится
______________
Роман Тарасов,
Заместитель начальника Управления аналитических исследований,
«УНИВЕР Капитал»