Торговая идея по швейцарскому франку

Швейцарский франк занимает пятое место среди наиболее популярных валют, которыми торгуют трейдеры на внебиржевом рынке Форекс. Это вполне понятно. Данная валюта считается одной из самых надежных и стабильных в мире. В связи с чем швейцарский франк активно используется инвесторами, как резервная валюта. Кроме того, валюта применяется и для различных международных платежей, оплаты пошлин и сборов, а также в оффшорных финансовых операциях.

На рынке Форекс внимание трейдеров в основном сфокусировано на двух валютных инструментах со швейцарской валютой – USDCHF и EURCHF. Сегодня вашему вниманию мы представим квартальную инвестиционную идею по паре USDCHF, которой с нами поделился наш давний партнер брокер NPBFX (NEFTEPROMBANKFX). Надеемся, что наш обзор поможет заработать вам хорошую прибыль в среднесрочной перспективе. А начнем мы с фундаментального анализа торгового инструмента.

Фундаментальный фон вокруг пары USDCHF

Следует отметить, что в последние месяцы швейцарская экономика более-менее стабилизировалась. Взглянем на экономическую статистику региона. В марте увеличился индекс цен производителей на 0,1%. Это отразилось и на годовом показателе, он сейчас находится на уровне -2,1%. Напомним, что предыдущее значение было -2,0%. Между тем, ВВП Швейцарии, если ориентироваться на отчет за четвертый квартал, добавил 0,3%. В годовом выражении это позволило показателю скорректироваться до 0,6%. Данные по валовому внутреннему продукту за первый квартал текущего года будут опубликованы уже в этом месяце. Если показатель продолжит расти, это станет очень хорошим драйвером для укрепления швейцарского франка.

Интересный, на наш взгляд, прогноз был опубликован Национальным банком Швейцарии на первую половину 2024 года. В нем регулятор подтвердил сдержанные темпы восстановления экономики на фоне все еще низкого спроса на товары и услуги. Коснулся НБШ и безработицы, которая, вероятно, будет находится на уровне выше 2,0%. В таких условиях к концу текущего года потребительские цены в Швейцарии могут ускориться до 1,7% (при текущих 1,4%). Это позволит регулятору удерживать базовую ставку на текущем уровне 1,5 % еще достаточно длительное время.

Обратимся теперь к американской экономике. После недавнего заседания ФРС США, процентная ставка осталась в диапазоне 5,25–5,50%. Последние данные по инфляции показали, что она зафиксировалась на отметке 3,5%. Это создает дополнительное давление на американского регулятора, вынуждая его сохранить ключевую ставку как минимум до конца лета. Если ориентироваться на инструмент Чикагской товарной биржи (CME) FedWatch Tool, то вероятность снижения ставки оценивается следующим образом:

- на заседании 12 июня – 8,9%;

- на заседании 31 июля – 27,6%;

- сентябрьское заседание – 49,0%.

Между тем, нужно понимать, что до осени еще почти четыре месяца, поэтому ситуация в американской экономике может существенно измениться.
Исходя из этого, в ближайшие три месяца можно прогнозировать или нейтральную, или даже позитивную динамику швейцарской валюты. Динамика доллара США при этом будет либо нейтральной, либо иметь нисходящую тенденцию. Пара USDCHF при таком сценарии будет снижаться.
Падение котировок пары USDCHF поддерживается не только фундаментальными факторами, которые являются основообразующими, но и подтверждается техиндикаторами. Рассмотрим их подробнее.

Технический анализ валютной пары USDCHF

Недельный график пары USDCHF демонстрирует коррекцию торгового инструмента внутри ценового канала 0.9100-0.8150. При этом, котировки стремятся к линии сопротивления.

На данный момент, после того, как пара предприняла неудачную попытку выйти за границы канала, цена пробует развернуться у линии сопротивления 0.9100. Данный уровень сопротивления имеет хорошую поддержку, т.к. находится внутри локального паттерна «расширяющаяся формация». Верхняя граница паттерна расположена как раз на текущих уровнях.

А теперь перейдем на дневной график пары и рассмотрим ключевые технические уровни.

Как вы видите, восходящий ценовой канал с границами 0.9280-0.9080 был успешно пробит «медведями». Сейчас котировки USDCHF пробуют закрепиться ниже уровня поддержки 0.9080. Классически пара завершает обратное тестирование, после этого вероятен разворот и снижение котировок.
На ключевом уровне сопротивления 0.9400, который расположен в районе максимума от 12 марта, размещается зона отмены сигнала на продажу. Если котировки пары достигнут данной зоны, все открытые позиции необходимо ликвидировать.
На уровне 0.8320, где зафиксировались минимумы от 28 декабря, располагается целевая зона для фиксации прибыли по открытым позициям, если цена ее достигнет.

Далее традиционно перейдем на четырехчасовой график USDCHF и определим уровни входа в сделки.

Отметка 0.9000 выступает уровнем, где необходимо открывать короткие сделки. Отметим, что на данном уровне располагается минимум недели, и цена сейчас находится довольно близко к нему. Если продавцам удастся закрепиться под этой ключевой поддержкой, то от дальнейшего падения пару уже ничего не будет удерживать. Учитывая это, торговые позиции могут быть реализованы.
Если ориентироваться на среднедневную волатильность пары USDCHF за последний месяц, составляющую около 40 пунктов, то для достижения целевой зоны 0.8320 продавцам может потребоваться около 50 торговых дней. В случае, если волатильность доллара США увеличится, то время может сократиться до 37-40 торговый дней.

Подводя итог

Вероятность реализации данной инвестиционной идеи очень высокая. На это указывает не только фундаментальный анализ пары USDCHF, но и актуальные данные с технических индикаторов. Между тем, важно понимать, что заработать и вывести прибыль можно только у надежного и проверенного брокера.

Наш партнер брокер NPBFX (NEFTEPROMBANKFX) является именно такой компанией. Год основания брокера – 1996. NPBFX работает только по модели STP/NDD, т.е. сделки своих клиентов выводит на внешних поставщиков ликвидности. Это позволяет трейдерам получить молниеносное исполнение сделок по лучшим ценам без конфликта интересов. Кроме того, компания имеет наивысший Статус А в международной финансовой комиссии, благодаря чему, депозиты клиентов застрахованы на сумму до 20 тысяч евро.

На Аналитическом портале брокера вы ежедневно можете найти обзоры по всем торговым инструментам компании, а также другие квартальные инвест идеи. Доступ к порталу абсолютно бесплатный 24/7 и возможен, после регистрации на сайте NPBFX.