Ожидаем спокойных торгов в пятницу, рост может продолжиться

Вчерашний пакет американской статистики пришелся по душе инвесторам. Количество первичных обращений за пособиями по безработице за неделю сократилось с пересмотренных 312 тысяч до 298 тысяч, продажи домов на вторичном рынке в июле выросли с 5,03 млн до 5,15 млн, превысив ожидания аналитиков, а индекс деловой активности ФРБ Филадельфии неожиданно подскочил с 23,9 пункта до 28 пунктов при прогнозах сокращения до 19,2 пункта.

В итоге, несмотря на перекупленность, американские индексы продолжили обновление максимумов. Индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average повысился на 0,36% до 17039,49 пункта, индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 увеличился на 0,29% до отметки 1992,37 пункта, а индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite приподнялся на 0,12% и достиг отметки 4532,10 пункта.

Сегодня внимание инвесторов будет приковано к выступлению главы ФРС Джанет Йеллен в рамках экономического симпозиума в Джексон-Хоуле. Рынок рассчитывает услышать содержательные соображения о состоянии американской экономики, особенно по рынку труда – чтобы сделать выводы о том, как скоро ФРС начнет повышать ставки. В преддверии заседания не ожидаем высокой волатильности на торговых площадках.
В Азии с утра преобладают позитивные настроения. Гонконгский Hang Seng прибавляет 0,32%; KOSPI растет на 0,36%. Shanghai Composite с утра повышается на 0,24%. Хуже рынка выглядит только японский NIKKEI 225, который теряет 0,33% на слабой внутренней статистике. В частности, опрос Рейтер показал, что около 60% японских фирм все труднее обеспечивают достаточное количество работников, что ведет к увеличению найма на расходы и это уже начинает сказываться на прибылях.

На сырьевых рынках вчера наметился долгожданный отскок. Цена на фьючерсы на нефть марки Light с поставкой в октябре по итогам торгов на NYMEX повысилась на 51 цент или 0.5% до уровня 93.96 долларов за баррель. Накануне в среду была завершена торговля фьючерсами на нефть с поставкой в сентябре при окончательной расчетной цене в 96.07 долларов за баррель. Нефть марки Brent во второй половине дня смогла закрепиться выше $102,5 и с утра удерживает эту отметку, что указывает на возможное продолжение отскока.
Полагаем, Brent сегодня будет находиться в диапазоне $102,0-103,7 за баррель.

Укрепление доллара вчера приостановилось, евро отрос до отметки в 1,328, с утра осторожное наступление на американскую валюту продолжается. Полагаем, в течение сегодняшнего дня котировки пары будут находиться в диапазоне 1,325-1,335.
Рубль вчера отыграл укрепление нефти и улучшение внешнего фона и смог вернуть себе позиции начала недели. Доллар на закрытии сессии стоил 36,07 рубля, евро - 47,89 рубля. если нефть продолжит оказывать поддержку российской валюте, укрепление рубля может продолжиться. Полагаем, валютная пара доллар/рубль сегодня будет находиться в диапазоне 35,75-36,30 рубля за доллар. Соотношение единой европейской валюты и рубля, на наш взгляд, будет находиться в пределах значений 47,5-48,0 рубля за евро.

Российские площадки продолжают в первую очередь реагировать на развитие ситуации вокруг Украины, но и макроэкономический фон сказывается на динамике.

Вчера индекс ММВБ по итогам торгов подрос на 0,98%, достигнув уровня 1461,75 пункта. Индекс РТС укрепился на 1,45% - до 1275,6 пункта.
Сегодня надежды на ослабление внешнеполитических рисков сохраняются.

Вчера на КПП "Донецк" на российско-украинской границе проходил таможенный и пограничный контроль грузовиков с гуманитарной помощью для жителей Донбасса. Ожидается, что сегодня конвой въедет на территорию Украины — чтобы проследовать в Луганск в сопровождении представителей Красного Креста. История с колонной затянулась уже на 10 дней, и ее завершение будет позитивно воспринято рынком.

Также вчера резидент Украины Петр Порошенко заявил, что на встрече в Минске намерен договариваться о мире, поскольку "весь мир устал от войны". "Украина хочет мира", - заявил Порошенко во время рабочей поездки в Николаев, сообщается на официальном сайте президента. Это может поддержать надежды инвесторов на то, что встреча в Минске 26 августа положит начало полноценному переговорному процессу и приведет к деэскалации конфликта.
Внешнеэкономический фон выглядит умеренно позитивным: азиатские индексы преимущественно растут, фьючерсы на американские индексы не снижаются, несмотря на достижение новых исторических максимумов, нефть пытается развить вчерашний успех. Сохраняются и ожидания по предоставлению господдержки российским компаниям.
У российского индекса есть шансы продолжить рост, как минимум в первой половине дня. В целом ожидаем спокойных торгов. Индекс ММВБ будет находиться в пределах 1445 - 1480 пунктов.
_________
Илья Балакирев,
Аналитик рынка ценных бумаг,
UFS Investment Company