Фондовый рынок США и Европы, аналитика, прогнозы, новости, события

› ФРС США: Мечта, меняющая реальность

Сегодня произойдет долгожданное событие - заседание FOMC, на котором будут обсуждать вопрос изменения процентных ставок. В данный момент многие игроки говорят об увеличении ставки как о чем-то само собой разумеющемся. Тем не менее, если мы немного изучим вопрос, то выясним, что ужесточение денежно-кредитной политики ФРС происходит крайне редко: за последнее 10-летие ставки поднимались лишь дважды, в декабре 2015 и 2016 годов. Причем в прошлом году регулятор намекал на неоднократное повышение ставки, но, несмотря на все ожидания инвесторов, сделал это один раз и то в самом конце года. Планы на 2017 год достаточно амбициозны: FOMC в очередной раз намекал на планомерное ужесточение политики , а изменять ставку планировалось целых 3 раза. Чем текущий год отличается от предыдущего и действительно ли назрела необходимость “потуже затянуть пояса” - попробуем разобраться.

15-03-2017, 10:55

› Инвесторы ожидают сигналов от ФРС США

Официальные курсы Банк России, на сегодня, 15 марта, установил на уровне 58,95 рублей за единицу американской валюты и 62,74 рублей за единицу европейской валюты. По отношению к предыдущему дню курсы валют снизились на 0,3% и 0,82% соответственно. Однако во второй половине дня ситуация на валютных и сырьевых рынках изменилась. Опубликованный накануне отчет ОПЕК за февраль разочаровал участников нефтяного рынка, и котировки нефтивновь устремились вниз.Как известно, комитет по мониторингу за соблюдением соглашения планирует свое следующее заседание 25 и 26 марта.

15-03-2017, 10:15

› Курс рубля близок к сильному падению

В понедельник российские индексы все же смогли развить восходящую коррекцию. ММВБ добавляет 1,31%. РТС растет на 1,07%. В лидерах роста Татнефть (5,54%), МТС (5,15%) и Система (4,25%). В аутсайдерах оказались группа Черкизово (-1,29%), Акрон (-1,22%) и префы Транснефти (-1,13%). Уровень 1970 сдержал падение российского бенчмарка. Пока все выглядит как технический отскок. Внешний фон складывается, скорее, негативный, для рискованных активов. На текущей неделе в среду ФРС объявит решение по монетарной политике. Рынок практически уверен в повышении ставки на 0,25%. Но куда интересней, какими будут намеки.

13-03-2017, 19:55

› Бонды Евросоюза растут на фоне итогов заседания ЕЦБ

Доходность большинства суверенных облигаций Евросоюза увеличилась на 10 б.п., например, бумаги Италии с погашением в 2026 году выросли до 2,34%, аналогичные немецкие бонды – до 0,48%, французские – до 1,12%. Бумаги с не инвестиционным рейтингом, например, Португалии, Греции торгуются с доходность 4% и 7% соответственно. Так рынок отреагировал на заседание ЕЦБ, где менеджмент европейского регулятора оставил процентные ставки без изменения, как мы и предполагали. Ставки останутся на текущем уровне или более низких в течение длительного периода времени.

13-03-2017, 14:55

› Вероятность повышения ставки ФРС почти 100%

Основным событием предыдущей торговой сессия, впрочем, как и всей прошлой недели, стали макроданные данные с рынка труда США за февраль. Уровень безработицы продолжил снижение, опустившись с 4,8% до 4,7%, что соответствует ожиданиям. При этом в экономике было создано 235 тыс. рабочих мест, что выше прогнозируемого уровня 190 тыс. Положительная статистика лишь повысила и без того высокую вероятность ужесточения политики ФРС на этой неделе. Сейчас инвесторами Чикагской биржи она оценивается на уровне более 90%. По мере приближения заседания комитета FOMC, фондовые рынки закладывают в цену ужесточение монетарной политики.

13-03-2017, 14:37

› Фондовый рынок США: ФРС заполучила свободу действий

В пятницу, 10 марта, американские фондовые и товарно-сырьевые рынки сосредоточили пристальное внимание на сводке результатов подробного обследования рынка труда в стране - пакете статистических данных Министерства труда США за предшествующий месяц, центральное место в котором занимало изменение занятости в несельскохозяйственном секторе страны. Помимо привычного повышенного внимания к ключевым индикаторам фигурировал и особый интерес, связанный с тем, что эти результаты в какой-то мере все же могли повлиять на почти уже созревшее в кругу руководства ФРС решение о дальнейшем повышении процентных ставок на ближайшем своем совещании в середине марта.

13-03-2017, 14:13

› Global FX: Ориентиры в основных активах на текущую неделю

Нефть с большой вероятностью продолжит нисходящий тренд, поскольку соглашение между рядом стран ОПЕК о сокращении добычи не приносит ощутимых результатов в сокращении предложения на глобальном рынке. Добыча нефти в США выросла в первой декаде марта по данным Управления Энергетической Информации (EIA), подразделения Минэнерго США, до 9.088 млн. барр. в сутки. Прошлой осенью она не поднималась выше 8.4 млн. баррелей. Таким образом, всего за несколько последних месяцев американские нефтяники увеличили производство на 700 тыс. барр. в сутки или примерно на 8%, в значительной мере компенсировав сокращение добычи в станах ОПЕК.

13-03-2017, 12:48

› До заседания ФРС в марте, фондовые биржи останутся без идей

Сегодня на российском рынке акций нет единой динамики, в лидерах утренних продаж отметились акции «Распадской» и «Мечела». В положительной зоне торгуются бумаги «ПИКа» и «Башнефти».
Внешний фон к сегодняшним торгам сложился неоднородным. Американские рынки завершили пятничную сессию с повышением, фьючерс на индекс S&P на премаркете отступает. Цены на нефть снижаются. Баррель североморской Brent стоит сейчас $51,26 (-0,2%). Сегодняшняя стоимость черного золота минимальна за три с половиной месяца.

13-03-2017, 12:14

› Индекс ММВБ: Текущая неделя будет напряженной

По нашим оценкам, индекс ММВБ откроется повышением на фоне роста азиатских фондовых индексов. Рубль продолжит ослабление перед заседанием FOMC ФРС США в среду, по итогам которого ожидается увеличение верхнего уровня процентной ставки. Кроме того, инвесторы не рискнут покупать нефть после очередного роста запасов сырой нефти в США, хотя цена и снизилась на 8% до $51.4 за баррель. На азиатской сессии её не выкупают, вероятно, инвесторы ждут очередной статистики по топливу. Из мировых событий на текущей неделе также выделим запуск процедуры по выходу Великобритании из ЕС, что может добавить волатильности мировым рынкам

13-03-2017, 11:35

Цены на нефть резко снизились после решения ОПЕК+