Теханализ российского рынка акций: Татнефть и Газпром

Долгосрочно: боковое движение

С конца 2012 г., бумага торговалась в бокови-ке 180 – 220 р. В начале прошлого года стал формироваться растущий канал, который ле-том вышел из бокового диапазона. Периоди-чески обновлялись исторические максимумы. Постепенно канал стал расширяться. На январском росте пробивают верхнюю границу и обновляют исторический максимум. На коррекции зашли обратно в канал. Обозначили поддержку на 280 р. Долгую консолидацию разрешают вверх в августе. Бумага сумела оттолкнуться от 300 р. Рост продолжился вдоль верхней границы канала. Добрались до исторического максимума. Если коррекция пройдет 300 р., то может дойти до 280 р.

Среднесрочно: боковое движение

В августе быки уверенно пробили вверх 300 р. Уровень сразу стал работать поддержкой, и даже сильный прокол в сентябре не вернул бумагу под 300 р. Это хороший бычий знак. Уровень удержали и бумага отскочила. Виден растущий канал. Два месяца рост шел в уз-ком диапазоне вдоль верхней границы кана-ла. Бумага добралась до исторического мак-симума (354 р.). Сначала цена вышла из двухмесячного канала, а к концу ноября и из четырехмесячного канала. В декабре идет консолидация над среднесрочным уровнем 300 р. Пока что быки хорошо его держат. Ес-ли так и будет продолжаться, то возможен боковик с сопротивлением на 320 – 325 р.

Краткосрочно: боковое движение

При детальном рассмотрении бокового дви-жения с начала декабря видно, то его форма - расширяющийся треугольник. Диапазон до-вольно большой, так что краткосрочно можно пробовать работать внутри него. Обе границы треугольника обрабатывается с хорошей плотностью, и пока никаких намеков на предпочтительный прорыв в какую-либо сторону. Снизу близко проходит уровень 300 р. Вокруг него могут быть ложные движения
Примечание: под долгосрочной тенденцией мы понимаем тенденцию, существующую в течение года, среднесрочной – в течение квартала, краткосрочной – в течение последних 5 – 10 дней.

Торговые идеи

Идея для длинной позиции:
Бумага находится в сильной долгосрочной зо-не поддержки. На дневном графике видно, что проколов зоны немного, и они, как правило, делались сходу. С начала текущего года ло-кальные максимумы снижались, образуя нис-ходящий треугольник, но в ноябре быки резко прорывают наклонное сопротивление и лома-ют фигуру. С другой стороны, примерно с на-чала второй половины этого года наблюдает-ся рост локальный максимумов. То есть, быки становятся более активными, а оборона мед-ведей слабеет. Формируется новая фигура, вряд ли похожая на медвежью. Текущее каса-ние поддержки - уже пятое за минувшую осень. Пока поддержка видится довольно крепкой, так что у быков есть хорошие шансы сделать отскок от нее, поскольку они понима-ют, что прорыв поддержки может сразу при-вести цену к 120 р. Не рекомендуется откры-вать позицию с начала торгов.

План открытия длинной позиции:
1. Покупка в зоне 133 р.,
2. Тейк-профит: зона 144 р. и выше.
3. Для защиты прибыли целесообразно ис-пользование скользящих стопов,
4. Стоп-лосс: 130,2 р.
5. Сигнал отменяется, когда цена закрепля-ется ниже уровня 131
___________
Алексей Гришин,
Технический аналитик,
ИФК «Солид»