•  
       
Минфин РФ откажется от ужесточения валютного контроля?

Минфин РФ откажется от ужесточения валютного контроля?

Как большой капитал манипулирует криптовалютами

Как большой капитал манипулирует криптовалютами

Российский рынок снизился перед «черной» пятницей

Российский рынок снизился перед «черной» пятницей

Курс золота: Слабеющий доллар не помог удержаться ценам

Курс золота: Слабеющий доллар не помог удержаться ценам

Экономика Великобритании больше не в ходит в пятерку ...

Экономика Великобритании больше не в ходит в пятерку ...

   Смена настроений на валютном рынке навредила рынку акций

Смена настроений на валютном рынке навредила рынку акцийВ минувшую пятницу основные российские фондовые индексы ММВБ (-1.10%) и РТС (-2.49%) завершили торги с сильным неравномерным понижением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Очередная смена настроений на валютном рынке стала стимулом для опережающего падения долларового индекса РТС. В то же время рублевый индекс ММВБ продемонстрировал более скромную просадку. После утреннего провала под уровень 2040 п. он ожидаемо встретил поддержку на подступах к следующей круглой отметке 2030 п. В целом же локальный фондовый рынок откатился вниз под собственной тяжестью в рамках назревшей коррекции.

Пятничные распродажи российских акций развивались под влиянием существенно ухудшившегося внешнего фона. Мы наблюдали довольно сильное падение основных фондовых индексов в Европе и в США. Кроме того, в последний торговый день недели фьючерсы на нефть сорта Brent растеряли весь свой масштабный прирост, состоявшийся вечером в четверг. Впрочем, они по-прежнему имеют хорошие шансы на возврат к важнейшему уровню $50 в ближайшие дни. Драматическое недельное сокращение запасов сырой нефти в США пока носит характер единичного факта и не является тенденцией. И все же оно является объективным позитивным сигналом для рынка углеводородного сырья.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU6) пришли в состояние существенной бэквордации величиной в 8.9 п. или 0.9% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка несколько ухудшили оценку среднесрочных перспектив индекса РТС.

На фоне существенной просадки индекса ММВБ, состоявшейся по итогам торгового дня, наиболее ликвидные бумаги завершили торги преимущественно с понижением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Среди акций первого эшелона опережающей просадкой выделились бумаги розничной торговой сети Магнит (MGNТ RM, -1.85%). В пятницу они имели собственный повод для усиленных распродаж. Ритейлер сообщил об увеличении рублевой выручки за август 2016 г. на 13.83%. В то же время, рублевая выручка торговой сети с начала года возросла на 14.31%. Таким образом, мы наблюдаем некоторое отставание месячных темпов роста прибыли от среднегодового значения. Кроме того, общая торговая площадь сети магазинов за август увеличилась на 17.41%. Таким образом, августовский прирост выручки «Магнита» заметно отстал от темпов роста торговых площадей, что стоит трактовать как неблагоприятный сигнал.

Акции «Газпрома» (GAZP RM, -2.06%) продолжили корректироваться после недавнего масштабного двухдневного прироста. Дополнительным негативом для них стало недавнее сообщение о введении санкций против полусотни подконтрольных «Газпрому» компаний со стороны США.

Во втором эшелоне сильным внутридневным приростом вновь выделились бумаги компаний, добывающих уголь: Распадская (RASP RM, +0.86%), Мечел-ао (MTLR RM, -1.11%), Мечел-ап (MTLRP RM, -2.03%). Тем не менее, под закрытие торгов эти акции довольно резко откатились вниз от своих свежих максимумов. По-видимому, недавнее оживление интереса к этим бумагам было обусловлено существенным улучшением ценовой конъюнктуры на рынке коксующегося угля. И все же они явно находятся в состоянии краткосрочной перекупленности, что создает риски довольно болезненной коррекционной просадки от достигнутых уровней.

Слабее рынка также торговались бумаги Татнефть-ао (TATN RM, -2.73%), Северсталь (CHMF RM, -2.17%), МосБиржа (MOEX RM, -2.05%), Аэрофлот (AFLT RM, -2.06%), Уралкалий (URKA RM, -2.06%).

Заметным повышением среди голубых фишек выделились бумаги Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, +1.51%). Инвесторы и спекулянты вспоминают про эти защитные акции в моменты резкого ослабления рубля и по мере роста неопределенности на локальном рынке акций.

Акции ВТБ (VTBR RM, +0.48%) продолжают пользоваться спросом на ожиданиях дальнейшего улучшения финансовых показателей кредитной организации. За 7 месяцев текущего года группа ВТБ получила чистую прибыль по МСФО в размере 17.8 млрд руб. против чистого убытка в размере 15 млрд руб. годом ранее. Кроме того, в начале сентября глава ВТБ Андрей Костин заявил о том, что группа ВТБ по итогам года может получить чистую прибыль в размере около 50 млрд руб.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США сильно понизились в цене до 0.6%. Контракты на нефть сорта Brent подешевели на 1.5%. Японский индекс Nikkei225 потерял 1.9%. Гонконгский Hang Seng просел на 2.7%.

Прогнозы на текущий день:

Влияние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как резко-негативное.

· Мы ожидаем открытия рынка с сильным понижением около 0.7% по индексу ММВБ, вблизи отметки 2015 п. Ближайшими поддержками станут уровни 2010, 2000 п. В качестве значимых сопротивлений выступят отметки 2030, 2040 п.
· В первые минуты торгов индекс ММВБ отыграет резкое утреннее ухудшение внешнего фона. Позднее не исключено его дальнейшее сползание в район 2010, 2000 п.
· Выхода ключевой иностранной статистики сегодня не запланировано. Во второй половине дня наиболее важным внешним индикатором для участников локальных торгов останется динамика изменения стоимости фьючерсов на нефть.
_____________
Виталий Манжос,
Старший аналитик,
АКИБ «Образование» АО
12.09.2016
 

 

Другая аналитика прогнозы и комментарии

    Российский рынок акций закончил неделю на позитиве

    Российский рынок акций закончил неделю на позитиве, несмотря на локальное снижение пятницы. Индекс ММВБ за неделю вырос на 1,22%, индекс РТС поправился на 1,85%. Однако стоит отметить, что образованные по итогам пятницы дневные свечи не внушают


    Российские фондовые рынки к концу недели снижаются

    К середине торгового дня основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС неравномерно просели по отношению к уровням предыдущего закрытия. Очередная смена настроений на валютном рынке стала стимулом для опережающего падения долларового индекса РТС.


    Данные о запасах нефти в США от Минэнерго - главная сенсация

    Данные о запасах нефти в США от Минэнерго - главная сенсация четверга - взметнули котировки чёрного золота вновь к $50/барр. Запасы упали за неделю на 14,5 млн. барр. (максимальный уровень недельного снижения с 1999 г.) при росте на предыдущей


    ММВБ и РТС сохраняют позитивный импульс

    Торговая активность в первой половине проходила со снижением на российских фондовых площадках. Индексы бирж ММВБ и РТС двигаются разнонаправленно. Большинство из 30 ведущих российских компаний Межбанковской биржи демонстрируют снижение почти на



Популярные новости:


Российские фондовые рынки к концу недели снижаются
К середине торгового дня основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС неравномерно просели по
Фондовый рынок России лишается поддержки
В минувший четверг основные российские фондовые индексы ММВБ (-0.15%) и РТС (+0.73%) завершили
Российский рынок акций ожидает смены тенденций по нефти
В минувший понедельник основные российские фондовые индексы ММВБ (-0.41%) и РТС (-0.41%) завершили
Российские акции слабеют с началом осеннего периода
К середине торгового дня основные российские фондовые индексы ММВБ и РТС вновь существенно просели
Акции российских компаний немного окрепли
В минувший понедельник основные российские фондовые индексы ММВБ (+0.25%) и РТС (+0.87%) завершили
Stock Markets Group
    SMGroup - информационно-аналитический портал, о фондовом рынке и рынке форекс. Прогнозы, обзоры и экономические исследования финансовых рынков. Цены, котировки, и технический анализ акций и ценных бумаг мировых компаний. Динамика сырьевых рынков и стоимость товаров на мировых биржах