•  
Фондовый рынок США нейтрален перед пасхальными

Фондовый рынок США нейтрален перед пасхальными

Курс золота резко вырос несмотря на сильный доллар

Курс золота резко вырос несмотря на сильный доллар

Курс нефти ориентируется на макроэкономику

Курс нефти ориентируется на макроэкономику

Курс нефти: Потенциал на стороне продавцов

Курс нефти: Потенциал на стороне продавцов

Курс золота готовится к новым вершинам

Курс золота готовится к новым вершинам

   Сильная нефть и слабый рубль не помогли акциям экспортеров

Сильная нефть и слабый рубль не помогли акциям экспортеровПо итогам торгов 31 октября индекс ММВБ снизился на 0,05% до 2064,31 п., а РТС упал на 0,95% до 1113,41 п. До середины торгов слабый рубль обеспечивал поддержкой бумаги экспортёров, но общий негативный настрой на рынке оказался сильней. От ФРС США ждут жёсткости, а это значит, что рискованные активы, к которым относится и российский рынок, будут под давлением. Даже дорогая нефть вкупе со слабым рублём не смогли уберечь акции экспортёров от просадки:

«Газпром» (-0,06%), «Роснефть» (-0,72%), «Сургутнефтегаз» (-1,44%), НЛМК (-0,08%), «Северсталь» (-0,29%). Акции «Мегафона» (+1,59%) начали день с глубокой просадки на новостях о продаже 19% акций, принадлежащих Telia, «Газпромбанку» по цене 514 рублей за штуку.

Однако факт продажи вне рынка и слухи о возможной последующей перепродаже стратегическому инвестору позволили акциям восстановиться. Бумаги «Магнита» (-4,1%) продолжают свой путь вниз на фоне разочарования инвесторов в долгосрочных перспективах компании. Слабый отчёт за III квартал позволяет предположить о том, что времена бурного роста уже позади. Более сильную динамику показывают акции «Дикси» (+3,39%), так как компания показала прибыль в III квартале и сократила убыток за девять месяцев в два раза. Тем не менее выручка в III квартале упала на 8,3%. Акции «Татнефть» (+2,76%) пользовались спросом на новостях подтверждения рейтинга агентством Fitch на уровне «BBB-» со «стабильным» прогнозом.

Впрочем, более значимым для бумаги является решение по дивидендам, которое будет принято в ближайшем будущем. Кроме того, в лидерах и аутсайдерах дня оказались: «Газпром нефть» (+3,83%), Yandex (+2,74%), «Полюс» (+2,45%), а также «Аптеки 36и6» (-5,72%), «Распадская» (-2,55%), «Аэрофлот» (-2,36%), «ФСК ЕЭС» (-1,92%). «Русгидро» (-1,32%) снизила прибыль по РСБУ за январь-сентябрь на 21,6% до 33,544 млрд рублей при росте выручки на 19,7% до 103,855 млрд рублей. «Акрон» (+0,42%) снизил прибыль по РСБУ за январь-сентябрь на 27% до 7,04 млрд рублей при росте выручки на 5% до 39,22 млрд рублей. Что же до «Газпром нефти», то рост состоялся на новостях о том, что компания рассматривает возможность выплаты промежуточных дивидендов за девять месяцев из расчёта 25% от прибыли по МСФО.

Рубль не смог удержаться от ослабления, хотя рублёвая цена барреля Brent составляла к вечеру вторника около 3570 рублей. Основной причиной для слабости рубля остаётся политика центральных банков. ЦБ РФ снизил ставку на пятничном заседании на 25 базисных пункта. Однако впереди уже заседание ФРС. Американский регулятор до конца года может повысить ставку на 25 базисных пунктов, что продолжит снижать привлекательность рублёвого Carry Trade. Кроме того, ЦБ в очередной раз провёл неудачный аукцион купонных облигаций (КОБР) с погашением 17 января. Из предложенного объёма свыше 324 млрд рублей удалось разместить всего 15,395 млрд рублей.

Кроме того, обзор ЦБ «Инфляционные ожидания и потребительские настроения населения» выявил рост инфляционных ожиданий граждан РФ до 9,9% в ближайшие 12 месяцев, что выше сентябрьской оценки в 9,6%. Подобная динамика будет означать, что российский регулятор проявит повышенную осторожность на ближайших заседаниях. Иными словами, перспективы снижения ставки становятся не столь очевидными, а это ещё один удар по спекулятивному интересу к российскому долговому рынку.

Американские торги начались с весьма неплохой статистики. Чикагский PMI достиг 66,2 пункта при ожиданиях 61,0 п. и предыдущем значении 65,2 п. Индекс потребительской уверенности Conference Board подскочил в октябре до 125,9 п. при ожиданиях 121,0 п. и предыдущем значении 120,6 п. Это максимальное значение с 2000 года. Естественно, что поток сильной статистики поддерживает ожидания того, что ФРС сохранит жёсткость и повысит ставку до конца года. Впрочем, рынок пока не обращает на это внимание, так как американские инвесторы продолжают отыгрывать период корпоративной отчётности, который выходит вполне сильным.

За октябрь индекс Dow Jones подрос на 4,2%, S&P 500 укрепился на 2,2%, а NASDAQ поднялся на 3,6%. Для DJIA и S&P 500 это уже седьмой подряд месяц роста. Естественно, что значительная часть этого движения произошла за счёт отчётов компании. Из свежих можно отметить Aetna (-0,7%), которая отчиталась лучше ожиданий, но рынку этого оказалось мало. Pfizer (+1,42%) отчитался сильнее прогнозов и повысил ожидания на 2017 год. Кроме того, фармацевтический гигант объявил о линейке брендовых медикаментов, которые должны будут появиться в ближайшее время. Qualcomm Inc. (-6,7%) может лишиться своего главного клиента в лице Apple.

Азиатские рынки преимущественно торговались в плюсе. Nikkei 225 подскочил более чем на 1,5% за счёт слабой иены, а также сильных корпоративных отчётов. Акции Sony прибавляли более 10% на фоне сильных результатов за прошедший квартал, которые были обеспечены продажами PlayStation 4 и компонентов для iPhone. Производственный PMI Японии повысился до 52,8 с 52,5 в сентябре. В Южной Корее лидерство также было за IT-гигантом Samsung, бумаги которого подорожали на 3,5%. В Новой Зеландии рынок находился под давлением, хотя безработица в стране упала до 4,6% в III квартале по сравнению с 4,8% в предыдущие три месяца. В Китае производственный PMI от CAIXIN остался на уровне 51 п. К 8:40 (мск) Shanghai Composite – 3398,77 п. (+0,16%), Nikkei 225 – 22428,96 п. (+1,90%).

Нефть продолжила восхождение вверх на фоне отчёта API. Согласно статистике отраслевого института на неделе, завершившейся 27 октября, коммерческие запасы нефти в США сократились на 5,1 млн бар. Запасы бензина упали на 7,7 млн бар., а дистиллятов на 3,1 млн бар. Опрос S&P Global Platts показал, что на рынке ожидали снижения запасов нефти на 1,4 млн бар., сокращения запасов бензина на 1,7 млн бар. и дистиллятов на 2,5 млн бар. Таким образом, нефть вновь получила шанс на рост. По оценке Reuters, добыча в OPEC сократилась в октябре на 80 тыс. бар. до 32,78 млн бар. в сутки, что предполагает 92% соблюдения условий соглашения по ограничению добычи. Накануне Минэнерго США также сообщило, что потребление бензина в США в августе оказалось рекордным. За год оно увеличилось на 83 тыс. бар. по сравнению с прошлым августом до 9,77 млн бар. в сутки. К 9:00 (мск) Brent – $61,19 (+0,41%), WTI – $54,66 (+0,51%), золото – $1273,2 (+0,21%), медь – $6986,47 (+2,19%), никель – $12755 (+3,74%), палладий – $983,15 (+0,41%).

Фьючерс на индекс доллара подрастал на 0,15% до 94,60. К 9:00 (мск) EUR/USD – $1,163 (-0,15%), GBP/USD – $1,327 (-0,07%), USD/JPY – 113,93 (+0,25%).

Следующие макроэкономические события запланированы на среду:
- в 12:30 (мск) – PMI в производственной сфере Великобритании,
- в 15:15 (мск) – статистика занятости в частном секторе США от ADP Services,
- в 17:00 (мск) – расходы на строительство, а также индекс ISM США в производственной сфере,
- в 17:30 (мск) – отчёт Минэнерго по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов,
- в 21:00 (мск) – решение ФРС по ставке.

Внешний фон перед открытием торгов в России позитивный. Нефть торгуется выше $61 за баррель Brent, азиатские рынки находятся преимущественно в плюсе. Можно ожидать, что в начале дня российские индексы попытаются выйти в плюс за счёт нефтегазового сектора. Впрочем, металлурги также могут оказаться активны благодаря росту котировок промышленных металлов. Между тем, российский PMI в промышленности снизился в октябре до 51,1 п. с 51,9 в сентябре.
____________
Андрей Кочетков,
Аналитик,
«Открытие Брокер»
01.11.2017

 

Другие мнения и комментарии экспертов:

 Торговая активность на мировых биржах будет низкой перед заседанием ФРС

В минувший вторник основные российские фондовые индексы ММВБ (-0,05%) и РТС (-0,95%) завершили торги с неравномерным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Рублевый индекс ММВБ провел весь день в состоянии консолидации вблизи


Рост деловой активности в США может прибавить инвесторам оптимизма

Результирующее влияние ключевых внешних факторов, оказывающих существенное воздействие на поведение российского финансового рынка, сегодня в начале дня, по нашим оценкам, складывается умеренно позитивным. Котировки январских фьючерсов на нефть марки


Фондовый рынок РФ закрылся нейтрально в преддверии заседания ФРС

По итогам основной торговой сессии ММВБ просел на менее 0,1% до 2064 пунктов, а РТС из-за ослабевшей валюты потерял более 0,9% до 1114 пунктов. К концу дня на основных мировых площадках преобладали позитивные настроения: европейский фондовый индекс


Индексы США проводят последний торговый день октября в «зеленой» зоне

Во вторник, 31 октября, завершающий день второго месяца осени, который ознаменован стартом двухдневного заседания ФРС, ключевые фондовые индексы Соединенных Штатов Америки в первой половине торгов демонстрируют положительную динамику. При этом в


Популярные новости:


Плохие отчётности компаний разочаровывают инвесторов
К середине дня российский рынок торговался в минусе, хотя бумаги Сбербанка вновь развернулись на...
После двух дней роста российский фондовый рынок ослабнет
По итогам торгов 8 ноября индекс ММВБ укрепился на 0,35% до 2163,01 п., а РТС прибавил 0,29% до...
Падение стоимости рубля поможет росту фондового рынка РФ
К 15:15 (мск) индекс ММВБ рос на 0,49% до 2075,27 п., а РТС снижался на 0,36% 1120,05 п. К середине...
Российский фондовый рынок: Старт торгов будет спокойным на фоне отсутствия сильных рыночных идей
По итогам торгов 24 октября индекс ММВБ снизился на 0,1% до 2061,79 п., а РТС откатился вниз на...
Стабилизация нефти обеспечит рост российскому рынку акций
По итогам торгов 31 мая индекс ММВБ снизился на 1,68% до 1900,38 п., RTS упал на 2% до 1053,30 п....
Stock Markets Group
    SMGroup - информационно-аналитический портал, о фондовом рынке и рынке форекс. Прогнозы, обзоры и экономические исследования финансовых рынков. Цены, котировки, и технический анализ акций и ценных бумаг мировых компаний. Динамика сырьевых рынков и стоимость товаров на мировых биржах