•  
       
К рублю вернется поддержка

К рублю вернется поддержка

Курс евро готов к новой волне роста против рубля

Курс евро готов к новой волне роста против рубля

Исторический максимум DJIA: что дальше?

Исторический максимум DJIA: что дальше?

Премия за риск увеличивает цену нефти

Премия за риск увеличивает цену нефти

Бизнес бежит из Каталонии

Бизнес бежит из Каталонии

   Что такое CFD

CFD означает Контракт На Разницу. CFD были разработаны, чтобы позволить клиентам брокерских компаний получить все выгоды от обладания акциями без необходимости физически ими владеть.

Другими словами, вы не можете требовать физической поставки акций по CFD, однако ваш счет изменится в зависимости от цены покупки и продажи CFD-акции. Разница между этими ценами будет являться прибылью или убытками.
Например, в среду вы купили CFD-акции Microsoft (MSFT) в количестве 100 штук по цене $70. В четверг, когда цена Microsoft выросла до $72 вы продали этот CFD и получили прибыль в размере $200 ((72 - 70) х 100).
На графике это будет выглядеть следующим образом:

Что такое CFD


Имеются также CFD-контракты на все ведущие мировые фондовые индексы: FTSE100, Dax, Nasdaq100, Nasdaq Composite, S&P500, DJIA, Nikkei.

Здесь торгуется разница между текущим и будущим значением фондовых индексов, когда за базу расчета берется или значение наличного индекса (Nasdaq Composite) или значение фьючерсного контракта на индекс (Nasdaq100, DJIA). В торговле различными фондовыми индексами вы можете реализовать свои самые заветные мечты по международному инвестированию.
Например, если вы верите в преимущественный рост европейской экономики по сравнению с американской, вы можете купить CFD на фондовый индекс Dax и продать CFD на S&P500. Более того, если вы делаете ставку на «новую экономику» в ущерб «старой», вы можете купить CFD на Nasdaq100 и продать CFD на DJIA.

Кстати, финансовый результат от торговли не-американскими фондовыми индексами рассчитывается в национальных валютах соответствующих стран: для FTSE100 в фунтах стерлингов, для DAX в евро, для Nikkei в японских йенах (каждый полный пункт индекса стоит 100 йен).

Покупка и продажа акций или фондовых индексов через CFD почти идентична физической маржинальной торговле обыкновенными акциями, финансируемой ссудами. Так, клиент может занять $10’000 в банке для того чтобы купить акции. В результате клиент может получить доход от последующей продажи акций (если они выросли в цене), однако заплатит банку проценты за ссуду. CFD комбинирует этот процесс в одной сделке.

Например, если клиент хочет купить акций на $10’000, он должен будет внести на свой счет у брокера $2’000 маржи (залога)*. После внесения указанной суммы на счет, клиенту будет позволено купить CFD-акций на $10’000. Здесь, однако, надо указать на возросший риск сделки. Если сумма купленного пакета CFD-акций упадет в цене на $2’000, то клиент потеряет свой счет. С другой стороны, и рост купленных CFD-акций всего на 20% приведет к удвоению счета клиента, он вырастет до $4’000.

Как и в торговле с акциями и с фьючерсами на фондовые индексы, CFD-инвесторы могут извлекать выгоду из обычных рыночных движений. Вместе с тем, в случае переноса клиентом длинной (купленной) позиции через ночь, с него списывается процент за пользование кредитом (в размере около 5% годовых на величину CFD-позиции). Если же клиент перенес через ночь короткую (проданную) позицию, ему на счет будет зачислен процент (в размере около 1% годовых на величину CFD-позиции). Величина процента изменяется в зависимости от рыночной конъюнктуры. Также следует отметить, что проценты списываются независимо от наличия денежных средств на счете клиента у брокерской компании.

* для торговли CFD-индексами требуемая маржа составляет 5%. Так, при значении индекса Nasdaq100 в 2000 для сделки с CFD на Nasdaq100 будет требоваться маржа в размере $100 ($2000 х 5%).

Вопросы-ответы

Q. Что такое – CFD?
CFD – ценная бумага, которая позволяет клиентам брокерских компаний получить все выгоды от обладания акциями без необходимости физически ими владеть. Покупка и продажа акций или фондовых индексов через CFD почти идентична физической маржинальной торговле обыкновенными акциями и фьючерсами на фондовые индексы.

Q. Какой стандартный спрэд при котировании CFD?
Величина спрэдов для CFD на фондовый индексы колеблется от 3 до 10 пунктов в зависимости от инструмента, а для CFD на акции от 10 до 50 пунктов.

Спрэды могут изменяться как в сторону улучшения, так и в сторону ухудшения. Последнее может происходить при росте волатильности рыночных цен.

Q. Я могу получить индекс или акцию, торгуя CFD?
Нет.

Q. Как происходит торговля CFD?
Покупка и продажа фондовых индексов и акций через CFD почти идентична физической маржинальной торговле обыкновенными акциями, финансируемой ссудами. Так, клиент может занять $10’000 в банке для того чтобы купить акции. В результате клиент может получить доход от последующей продажи акций (если они выросли в цене), однако заплатит банку проценты за ссуду. CFD комбинирует этот процесс в одной сделке.

Q. Могу ли я занять короткую позицию, т.е. продать CFD без покрытия?
Да.

Q. Какие выгоды от торговли CFD?
Клиенты получают следующие выгоды:
- повышенная маржа при торговле акциями (вместо обычных для рынка акций США 2, при торговли CFD-акциями маржа достигает 5);
- отсутствие комиссионных;
- отсутствие биржевых и гербовых сборов;
- быстрое исполнение ордеров.

Q. Какие могут быть другие расходы при торговле CFD?
В случае переноса клиентом длинной (купленной) позиции через ночь, с него списывается процент за пользование кредитом (в размере около 5% годовых на величину CFD-позиции).
Вместе с тем, если клиент перенес через ночь короткую (проданную) позицию, ему на счет будет зачислен процент (в размере около 1% годовых на величину CFD-позиции).
Величина процента изменяется в зависимости от рыночной конъюнктуры. Также следует отметить, что проценты списываются независимо от наличия денежных средств на счете клиента у брокерской компании.

Q. Каков минимальный и максимальный размер торгового лота при торговле CFD?
Минимальный размер - один CFD (это 100 акций или 1 фондовый индекс).
Максимальный размер ограничен только размером вашего счета у брокера.

Q. На чем зарабатывает брокерская компания?
На спрэде.

Erik Naiman
16.04.2008
 

 

Другие статьи инвестору и трейдеру:

    Психология продаж.Фондовый рынок и рынок FOREX.

    Задавались ли вы хоть раз вопросом, что у вас лучше всего получается выгодно купить или выгодно продать?А вообще кого больше, тех кто любит продавать, или тех кто любит покупать? Но ведь на рынке существует всегда баланс,и спрос рождает предложение.


    Рынок это люди и их желания (4)

    Мы продолжаем описание инструментов которыми мы привыкли работать на рынке.И сегодня мы рассмотрим Швейцарский франк (CHF).Данная валюта так же имеет ярко выраженое поведение на рынке,что может помочь нам в торговле на рынке FOREX.


    Торгуем новости. Часть (2)

    Продолжим знакомство со стратегией торговли новостями. Как торговать и, что надо учитывать. Об этом именно сейчас.


    Торгуем новости. Часть (1)

    Торговля новостями на финансовых рынках (FOREX и Фондовых рынках) дает нам всего одно преимущество-практически всегда при выходе важных новостей мы можем наблюдать движение рынка.Именно данный факт поведения рынка двигает спекулянтов торговать.



Популярные новости:


Американский фондовый рынок: Индекс S&P-500 покоряет новые исторические выс ...
Американский фондовый рынок: Индекс S&P-500 покоряет новые исторические высоты. Индекс S&P-500 (CFD
Американский фондовый рынок: Выкупая все потери дня
Первоначальная реакция на ночной инцидент от КНДР вызвала гэп на рынке, провалив индекс S&P-500 от
Американский фондовый рынок: Борьба у максимумов
Американский индекс S&P-500 заканчивает день приростом на +0.31% вновь приближаясь к максимумам.
Американский фондовый рынок: В неопределённости но на вершинах
Индекс S&P-500 остаётся практически без изменения -0.11% на своих исторических вершинах. В свою
Нефть и российский рубль: Ожидания, прогнозы и перспективы
Просматриваемые векторы развития мировой энергетики не сулят российской национальной валюте ничего
Stock Markets Group
    SMGroup - информационно-аналитический портал, о фондовом рынке и рынке форекс. Прогнозы, обзоры и экономические исследования финансовых рынков. Цены, котировки, и технический анализ акций и ценных бумаг мировых компаний. Динамика сырьевых рынков и стоимость товаров на мировых биржах